Besra reduz mais de trinta e seis milh�es de a��es do seu capital acion�rio

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TORONTO, ONTARIO -- (Marketwire) -- 11/21/12 -- A Besra Gold Inc. (TSX: BEZ)(ASX: BEZ) ("Besra" ou a "Empresa") anunciou hoje que est� fechando sua oferta para emendar suas atuais notas convers�veis e de empr�stimo sobre ouro. A solicita��o de consentimento para os Portadores dos T�tulos foi conclu�da com rela��o �s propostas emendas de: (1) 8% Notas promiss�rias s�nior garantidas convertidas em ouro com vencimento em 31 de maio de 2013, (Notas de Empr�stimo sobre Ouro), (2) 9% Notas resgat�veis convers�veis n�o garantidas com vencimento em 26 de mar�o de 2014, (Notas 2014), e (3) 8% Notas resgat�veis convers�veis n�o garantidas com vencimento em 26 de mar�o de 2015, (Notas 2015).

Ap�s o processo de solicita��o de consentimento, 41%, 40% e 90% do valor principal em circula��o das Notas de Empr�stimo Sobre Ouro, Notas 2014 e Notas 2015, respectivamente, foram emendadas para Notas Vinculadas a Ouro 8% com vencimento em 6 de maio de 2015.

Objetivo das Emendas Propostas

Os Portadores das Notas de Empr�stimo sobre Ouro aceitaram receber notas emendadas para: -- Cancelar a obriga��o da Empresa em fazer futuros dep�sitos em ouro; -- Aumentar o valor principal da nota de acordo com o valor acumulado sob as Notas de Empr�stimo sobre Ouro com taxa de US$1.750,00 por on�a de ouro resgat�veis no vencimento sob os termos da Nota de Empr�stimo sobre Ouro; -- Permitir que o portador receba no resgate um pre�o calculado para oferecer para o portador 70% de aumento sobre o pre�o do ouro entre US$1.750,00 por on�a no pre�o e o pre�o do ouro no resgate em maio de 2015, sujeito ao pre�o m�nimo garantido no resgate do ouro de US$1.850,00 por on�a (o "Acordo de Participa��o sobre o Pre�o do Ouro"); -- Conceder ao portador o direito de resgatar suas notas em 31 de maio de 2013 e de receber o n�mero de on�as de ouro que o portador da nota teria direito se a nota n�o tivesse sido emendada (ou o equivalente em dinheiro disso); -- Prorrogar a data do resgate para 6 de maio de 2015

Os Portadores das Notas 2014 aceitaram receber notas emendadas para: -- Eliminar o direito do Portador converter as Notas em a��es ordin�rias; -- Conceder ao portador participar do Contrato de Participa��o do Pre�o em Ouro; -- Reduzir a taxa de juros pag�vel para 8% ao ano; -- Prorrogar a data do resgate para 6 de maio de 2015.

Os Portadores das Notas 2015 aceitaram receber notas emendadas para: -- Eliminar o direito do Portador converter as Notas em a��es ordin�rias; -- Conceder ao portador participar do Contrato de Participa��o do Pre�o em Ouro.

Os detalhes completos das emendas das Notas de Empr�stimo sobre Ouro, Notas 2014 e Notas 2015 s�o descritos na Declara��o de Solicita��o de Consentimento entregue aos portadores das notas e protocolados como documento material no perfil da Empresa na www.sedar.com em 8 de novembro de 2012.

John Seton, CEO, afirmou estar extremamente contente com o alto �ndice de aceita��o da oferta de emenda. O sucesso desta oferta est� alinhado com o objetivo da Empresa para reduzir a dilui��o potencial dos acionistas e simplificar seu capital acion�rio. O capital totalmente dilu�do da Empresa resultado da aceita��o da oferta emendada diminuiu mais de trinta e seis milh�es de a��es e indica o desejo da Besra de adicionar valor para os acionistas nas a��es.

A Euro Pacific Capital, a representante do investidor recebeu uma taxa financeira corporativa de aproximadamente US$425.000,00, ou 2% do valor principal das notas emendadas.

A Besra � uma empresa diversificada de produ��o e explora��o de ouro com tr�s ativos centrais localizados no Leste da Mal�sia, Vietn� e Filipinas. A Empresa produz dinheiro em ouro e operacional nas suas duas minas subterr�neas no centro do Vietn�. O Bau Gold Field est� em total viabilidade em Jugan Hill com o recurso N1 43-101/JORC que deve aumentar no quarto trimestre de 2012 decorrente do programa de perfura��o atual da Empresa. A Empresa est� iniciando seu projeto de explora��o em Capcapo no Norte das Filipinas.

Besra Gold Inc. (TSX:

John A.G. Seton, CEO

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AVISO SOBRE AS DECLARA��ES DE PREVIS�O

Certas declara��es e informa��es feitas neste documento s�o consideradas "Informa��o de previs�o" de acordo com as leis de pap�is negoci�veis vigentes, inclusive as declara��es quanto aos nossos planos para as minas de produ��o e projetos de explora��o, que envolvem riscos conhecidos e desconhecidos, e outros fatores que podem fazer com que os resultados, performance ou conquistas reais da Empresa ou resultados da ind�stria sejam substancialmente diferentes dos futuros resultados, performance ou conquistas expressadas ou impl�citas em tais informa��es de previs�o. As informa��es de previs�o est�o sujeitas a diversos riscos e incertezas que podem fazer com que os eventos ou resultados sejam diferentes dos mencionados nas informa��es de previs�o, inclusive, sem limite, falha em estabelecer os recursos estimados ou converter os recursos em reservas miner�veis; diferen�a na classifica��o e recupera��o do min�rio obtido do estimado; diferen�a substancial dos custos de capital e operacionais do estimado; atraso ou a n�o obten��o das aprova��es governamentais, ambientais exigidas ou outras aprova��es de projeto; mudan�as na legisla��o ou regulamentos nacionais e locais dos fatores ambientais, royalties, tributa��o ou investimento estrangeiro; instabilidade pol�tica ou econ�mica; terrorismo; infla��o; mudan�as nas taxas de c�mbio; flutua��es nos pre�os das commodities; atrasos no desenvolvimento de projeto; falta de pessoal com o conhecimento e habilidades necess�rios para criar e executar programas de explora��o e desenvolvimento; dificuldades para fechar contratos de perfura��o e outros servi�os de explora��o e desenvolvimento; depend�ncia de financiamentos do mercado de equidade para o financiamento de programas e para manter e desenvolver propriedades de min�rios; e riscos associados ao t�tulo das propriedades do recurso devido �s dificuldades de confirmar a validade de certas alega��es e outros riscos e incertezas, inclusive os descritos nas discuss�es da administra��o e nas an�lises divulgadas pela Empresa. Al�m disso, as informa��es de previs�o s�o baseadas em diversas suposi��es, inclusive, sem limite, as expectativas e opini�o da administra��o; o pre�o previsto do ouro a longo prazo; a disponibilidade das permiss�es e direitos de superf�cie; acesso a financiamento, equipamento e m�o de obra, e que o ambiente pol�tico nas jurisdi��es nas quais a Empresa opera continuem a apoiar o desenvolvimento de projetos de minera��o ambientalmente seguros. Se um ou mais destes destes riscos e incertezas ou outros riscos e incertezas vierem a se concretizar, ou se uma de nossas suposi��es venha a ser incorreta, os resultados reais podem ser substancialmente diferentes dos resultados indicados nestas declara��es. Os leitores n�o devem depositar confian�a indevida nas declara��es de previs�o, que s�o v�lidas somente at� a data deste release. Exceto quando exigido pela lei aplic�vel dos pap�is negoci�veis, a Empresa n�o � obrigada a atualizar nem revisar quaisquer declara��es de previs�o feitos aqui ou em outro lugar, seja por ocorr�ncia de nova informa��o, eventos futuros ou outros. Contatos: Besra James W. Hamilton, Vice-Presidente de Rela��es com o Investidor +1 - 416-572-2525 ou Tel: +1-888-902-5522 +61 800 308 602 (Austr�lia) +1 - 416-572-4202 (FAX) ir@besra.com www.besra.com